تحليل تكنيكال

واضح آرشیو وب فارسی:ابرار: تحليل تكنيكال
تعيين قيمت هدف در تحليل تكنيكال شركت ملى صنايع مس ايران: (به تصوير شماره يك توجه كنيد)قيمت سهام شركت ملى صنايع مس ايران، در تاريخ ۲۲ / ۷ / ۱۳۸۶ به سقف قيمتى ۹۴۰ تومان رسيد. پس از صعود قيمتى مذكور بازار سهام شركت وارد فاز استراحت شد و عرضه سهام شركت بر تقاضاى خريد صعودى پيشى گرفت.به اين ترتيب كف قيمتى محدوده ۶۸۰ تومان ايجاد شد و پس از چند روز بازار سهام شركت هيجان گرفته و بخشى از نزول قيمت را تصحيح كرد. صعود قيمت در قالب تصحيح هاى منظمى انجام مى شود. تصحيح هاى قيمتى مذكور به ترتيب در محدوده هاى ۲۳‎/،۶ ۳۸‎/،۲ ۵۰ و ۶۱‎/۸ درصد فيبوناچى سقف هاى كوتاه مدتى ايجاد كرده اند. به تازگى قيمت سهام شركت به محدوده مقاومتى ۶۱‎/۸ درصد فيبوناچى در محدوده قيمتى ۸۴۰ تومان نفوذ كرده است و بنابراين هدف قيمت در محدوده ۱۰۰ درصد فيبوناچى در قيمت هاى ۹۴۰ تومان خواهد بود. اين در حالى است كه نوسانات قيمت در درون كانال هاى افقى انجام مى شود. هر بار قيمت تا سقف كانال بالايى رشد كرده و به خط شكسته شده قبلى باز مى گردد. سپس رشد مجددى آغاز مى شود. به طور كلى بازار سهام شركت حركت مثبتى به سوى ۹۴۰ تومان دارد. اما اين حركت با نويز همراه است. به اين ترتيب بازار سهام شركت ممكن است يك روز ۳درصد مثبت و دو روز بعد نيم درصد منفى باشد. اما در كل قيمت در حال رشد كردن است. در بازار سهام ايران به دليل كمبود نقدينگى معمولا بازار ها يك طرفه هستند. يا قيمت در جهت خريد شتاب و هيجان گرفته و يا در جهت نزول.اما در مورد ملى صنايع مس ايران گاهى شرايط متفاوت مى شود. با ديد كوتاه مدت تر، قيمت سهام شركت ۱۰۰ درصد فيبوناچى از آخرين موج كوچك نزولى را به بالا شكسته و در فضاى كانال بالايى قرار گرفته است. بدين ترتيب هدف قيمت ۹۱۱ تومان است. اين جمله بدان معنى است كه احتمال ايجاد موج تصحيحى كوچكى براى بازارسازى و حركت مجدد به سوى ۹۴۰ تومان وجود دارد.بالا ترين خط كانال هاى افقى در محدوده ۹۵۰ تومان قرار دارد. بنابراين هدف ۹۴۰ تومانى را بصورت ۹۵۰ -۹۴۰ تومان در نظر مى گيريم. با توجه به قيمت جهانى بالاى فلز مس و اعلام عايدى محتاطانه از سوى شركت ملى صنايع مس ايران، احتمال اعلام تعديل مثبت عايدى در مجمع و گزارش سه ماهه شركت بسيار بالا است. علاوه بر رشد قيمتى كه در حال تكميل شدن است، شركت تقسيم سود سال مالى ۱۳۸۶ در مجمع را در پيش دارد. بدين ترتيب سود مجمع نيز جزء سود سهامدارانى كه اقدام به خريد مى كنند خواهد بود. اما اين سود ابدا در تحليل تكنيكال محاسبه نشده و تنها نوسانات قيمت مد نظر قرار خواهند گرفت. انديكاتور شاخص قدرت نسبى سهام شركت، در نمودار هفتگى به بالاى مرز ۷۰ نفوذ كرده است و نويد بخش بازار هيجانى خريد است. در نمودار روزانه نوسانات انديكاتور شاخص قدرت نسبى در اطراف ۷۰ انجام شده و بنابراين چندان موثق نيست. همچنين در نمودار انديكاتور شاخص جريان نقدى، احتمال نفوذ به مرز هيجانى بالاى ۸۰ وجود دارد. بنابراين سرمايه ها در حال ورود به سهام شركت هستند.تعيين قيمت هدف در تحليل تكنيكال شاخص صنعت سيمان، آهك و گچ: (به تصوير شماره دو توجه كنيد)سقف اخير در نمودار شاخص صنعت سيمان، آهك و گچ، در محدوده خط ميانه چنگال اندرو انجام شده است. عدد شاخص پس از برخورد با خط ميانه تا محدوده حمايتى خط جانبى پايين در چنگال اندرو افت كرده است. با وجود اينكه بازار سهام شركت هاى سيمانى به دليل شوك هاى خبرى نبايد چندان منطقى باشد اما قرار داشتن قيمت در الگوى چنگال اندرو كه الگوى منطقى به شمار مى رود نشان از آن دارد كه سرمايه هاى كلان از عاقبت سيمان مطلع هستند. عدد شاخص در بالاى ميانگين هاى متحرك ۵۵ و۲۰۰ روزه قرار دارد. شكسته شدن انديكاتور هاى MA55 و MA200 برگشت بازار صعودى را نويد مى دهد. با اين همه بايد بسيار هوشيارانه عمل كرد چراكه اخبار پيرامون نرخ سيمان هميشه دستخوش تغيير است. با توجه به اخبار مثبتى كه در مورد سهام شركت هاى سيمانى از راه رسيده. طبيعتا فعالان بازار نسبت به همكاران خود پيش دستى كرده و صف هاى خريد را سنگين تر مى كنند. چراكه همه آنها قصد دارند تا مانند سالهاى اوج صنعت سيمان سود مناسبى از اين صنعت دريافت نمايند. اما بايد اين نكته را متذكر شوم كه اگر صنعتى واقعا جان گرفته است. در ۶ ماه آينده نيز روند صعودى خود را حفظ خواهد نمود. بالاخره هر صعودى بايد تصحيح كند و شرايط ورود به سهام شركت را فراهم كند. فعالان بازار بايد از عجله پرهيز كرده و با تحليلى درست وارد بازار شوند. صف مدارى بازار جز عقب ماندن طرفداران اين روش نسبت به عامه بازار در هنگام خريد و فروش ها چيز ديگرى ندارد. انديكاتور شاخص قدرت نسبى به محدوده حمايتى ۳۰ برخورد كرده اما بدان نفوذ نكرده است. حمايت در محدوده ۳۰ اين انديكاتور مى تواند صعود آتى شاخص صنعت سيمان را در پى داشته باشد. انديكاتور شاخص جريان نقدى وارد فضاى هيجان فروشندگى شده اما با توجه به شرايط فعلى و اخبار رسيده بزودى مرز مقاومتى ۲۰ را به بالا شكسته و سيگنال صعود شاخص را صادر خواهد نمود. عدد شاخص در حال فاصله گرفتن از خط روند صعودى خود است. بنابراين افزايش هيجان بازار در صنعت سيمان كاملا مشخص است. اين افزايش هيجان تنها مربوط به اخبار مثبت تازه رسيده نيست بلكه حدودا دو ماه است كه سيگنال صعودى در بازار سيمان مشاهده مى شود. با اين حال چنانچه صنعتى واقعا قدرتمند است بهتر است قبل از سرمايه گذارى كلان، حسن نيت خود را ثابت كند. در راه رشد شاخص صنعت سيمان سقف قبلى احتمالا شكسته شده و نهايتا خط روند بالا به بالا نيز به عنوان سيگنال ديگرى در جهت صعود شكسته خواهد شد.تعيين قيمت هدف در تحليل تكنيكال شركت سيمان فارس و خوزستان: (به تصوير شماره سه توجه كنيد)قيمت سهام شركت سيمان فارس و خوزستان در درون كانال چندتايى صعودى در نوسان است. سقف اخير قيمت ها موفق شده تا يك باند بالا تر از سقف قبل از خود در كانال قيمتى مذكور قرار بگيرد. بنابراين احتمالا اين باز نيز سقف قيمت كمى بالاتر خواهد بود. با اينكه بازار سهام شركت حالت رنج (Range) دارد اما حركات رفت و برگشتى برآيند مثبتى ايجاد كرده اند. انديكاتور شاخص قدرت نسبى سهام شركت در مرز هيجان فروش قرار دارد. اما با توجه به اخبار مثبت رسيده در مورد صنعت سيمان احتمال دارد كه مرز ۳۰ را به بالا شكسته و سيگنال خريد صادر كند. اين در حالى است كه انديكاتور شاخص جريان نقدى نيز شرايط مشابهى داشته و احتمال ورود سرمايه ها به بازار سهام شركت وجود دارد. نكته منفى عدم سياليت مناسب در خريد و فروش هاى سهام شركت است. به طورى كه از هر دو طرف (چه بازار خريدارى چه فروشندگى) قفل مى كند و قفل كردن معاملات به معنى تلف شدن زمان صف نشينان است. اولين مقاومت مهم در محدوده تراكمى ۲۳‎/۶ -۳۸‎/۲ درصد فيبوناچى در محدوده قيمتى ۲۱۰- ۲۱۶ تومان قرار دارد. مقاومت بعدى در محدوده ۵۰ -۶۱‎/۸ درصد فيبوناچى در محدوده ۲۲۸- ۲۲۲ تومان قرار گرفته است. چنانچه ۲۲۸ تومان به بالا شكسته شود قيمت سهام شركت تا محدوده ۲۵۰- ۲۴۸ تومان رشد مى كند. چنانچه ۲۵۰ تومان نيز به بالا شكسته شود مى توان ۲۶۵ تومان را در محدوده ۱۳۸‎/۲ درصد فيبوناچى در نظر گرفت. محدوده۲۶۵ تومان در محدوده يك مقاومت قديمى قرار دارد و چنانچه بازار سيمانى ها واقعا جان تازه اى گرفته است بايد بتواند اين مقاومت را بشكند. كه البته ممكن است اين اتفاق پس از يك دوره تصحيح قيمتى رخ دهد.تعيين قيمت هدف در تحليل تكنيكال شركت موتوژن: (به تصوير شماره چهار توجه كنيد)قيمت سهام شركت موتوژن در محدوده حمايتى ۲۷۷ تومان قرار دارد. از سوى ديگر مقاومت ۳۰۷ تومان در بالاى بازار سهام شركت از رشد بيشتر قيمت جلوگيرى كرده است. اين احتمال وجود دارد كه قيمت در داخل كانال ايجاد شده بين حمايت ۲۷۷ و مقاومت ۳۰۷ تومان نوسان كند. با اين وجود حمايت ۲۷۷ تومانى در محدوده ۲۳‎/۶ درصد فيبوناچى قرار گرفته و احتمال افت قيمت تا محدوده ۲۶۸ تومان وجود دارد. چنانچه ۲۶۸ تومان نيز شكسته شود حمايت پايين تر در محدوده ۲۵۸ تومان قرار دارد. اگر در روز هاى آتى سقف ۳۰۷ تومان به بالا شكسته شود سيگنال شكست صعودى ايجاد كرده است. اما اگر تصحيح قيمت بيش از ۲۷۷ تومان شود مى توان برگشت بازار در محدوده حمايت هاى مذكور را سيگنال صعود در نظر گرفت.
چهارشنبه 12 تير 1387

این صفحه را در گوگل محبوب کنید

[ارسال شده از: ابرار]

[مشاهده در: www.abrarnews.com]

[تعداد بازديد از اين مطلب: 305]